Українське страхування. Правда 🇺🇦

Перестрахування за кордон — 3,4 млрд грн чистого відтокуУ 2025 році українські страховики передали іноземним перестраховикам 6,2 млрд грн перестрахових премій. Це 8,6% від усіх зібраних на ринку грошей.Назад повернулось 2,8 млрд грн — у вигляді компенсацій за страхові події. Чистий відтік за рік — 3,4 млрд грн.Внутрішній ринок перестрахування майже відсутній. З усього переданого у перестрахування лише 3,9% (251 млн грн) осіло у вітчизняних перестраховиків. Решта — за кордон.Це не обов'язково погано. Перестрахування у нерезидентів — стандартна практика, особливо для великих і специфічних ризиків. Українські страховики не мають ні капіталу, ні рейтингів, щоб утримувати катастрофічні ризики самостійно.Але є нюанс. Q4 показав різке зростання компенсацій від нерезидентів — 1,19 млрд грн проти 432–610 млн у попередніх кварталах. Схоже, осінь 2025 була насиченою на великі страхові події — і зовнішні перестраховики реально відпрацювали своє.Головний сигнал: ринок залежить від іноземної ємності. Поки це працює — добре. Але стійкість цієї моделі в умовах тривалої війни — окреме питання.ТК «Українське страхування. ПРАВДА»

Виплати 2025: 26,7 млрд — і чому це не привід радітиЗа 2025 рік страховий ринок виплатив клієнтам 26,7 млрд грн страхових виплат. Цифра рекордна. Але контекст важливіший за абсолют.По-перше, динаміка. Від Q1 до Q4 виплати зросли на 37% — з 5,8 до 8,0 млрд грн за квартал. Ринок прискорюється: або більше страхових подій, або поліси дозрівають.По-друге, структура. Non-life (ризикове страхування) — 93% усіх виплат, або 24,9 млрд грн. Life (страхування життя) разом з ануїтетом — лише 7%, близько 1,8 млрд. Накопичувальний сегмент досі мізерний.По-третє, хто отримує. Фізичні особи — 16,2 млрд грн, або 60,6% усіх виплат. Юридичні особи — 10,4 млрд (38,7%). Ринок справді став роздрібним — і за преміями, і за виплатами.Тепер головне: збитковість загальна по ринку — 37%. Ринок зібрав 72,3 млрд, виплатив 26,7 млрд. Решта — на покриття витрат, резерви, прибуток. Норма для ризикового страхування — 55–70%. Ринок загалом далеко від неї.26,7 млрд — це не мало. Але не забуваємо: зібрано було майже втричі більше.ТК «Українське страхування. ПРАВДА»

Хто платить, а хто «тримає» — збитковість по сегментах 2025Збитковість — це частка виплат від зібраних премій. Норма для ризикового страхування — 55–70%. Якщо менш як 45% — компанії платять значно менше, ніж збирають.У 2025 році більшість сегментів українського ринку нижче норми. Суттєво нижче.ДМС — єдиний масовий сегмент у нормі: 61,3%. Медичне страхування реально працює — виплати відповідають зібраному.КАСКО — 46,3% і Зелена карта — 44,3%. Майже норма, але ще не дотягують. Для КАСКО в умовах воєнних ризиків і зростання вартості ремонтів це питання часу.ОСЦПВ — лише 28,6%. Обов'язкове автострахування зібрало 23,3 млрд грн, виплатило 6,7 млрд. Ринок перехідний після реформи, але цифра насторожує.Відповідальність (5,5%), МАТ (8%), Здоров'я не-ДМС (14,3%) — тут питання не до клієнтів, а до продукту. Такі показники можуть означати або вузькі умови виплат, або майже відсутню реальну страхову подію.Life — 30%. Для страхування життя норма інша: 40–60%. Ринок ще не дозрів до масових виплат — накопичувальні договори молоді, більшість ще не завершена.Загальний висновок простий: ринок збирає добре, платить — вибірково.ТК «Українське страхування. ПРАВДА»

Ринок скорочується — грошей більшеЗа 2025 рік страховий ринок України зібрав 72,3 млрд грн валових страхових премій. Це рекорд. Рік тому таких цифр не було.Але паралельно ринок стискається. Кількість страхових компаній скоротилася з 63 до 57 — мінус 6 за рік. Жодної нової не з'явилось: включень до реєстру — нуль.Парадокс лише на перший погляд. Гроші концентруються в менших руках. Великі гравці ростуть — дрібні йдуть. Регулятор прибирає ринок методично: по 1–3 компанії на квартал.Виплати за рік — 26,7 млрд грн. Це 37% від зібраних премій. Для розуміння: нормальний рівень збитковості для ризикових видів — 55–70%. Ринок загалом платить менше норми, і це питання, яке варто тримати в голові.Фізичні особи — головна рушійна сила зростання. Їх частка в преміях — 64% від загального збору. Ринок давно перестав бути корпоративним.Структура теж показова: non-life (ризикове страхування) — 66,3 млрд грн, life (страхування життя) — лише 6 млрд. Пропорція 91% до 9% — ринок досі орієнтований на короткі поліси, не на накопичення.Що далі? Концентрація продовжиться. НБУ не приховує, що оздоровлення ринку — пріоритет. Наступного року компаній стане ще менше. Питання — чи стане від цього краще клієнту.ТК «Українське страхування. ПРАВДА»

«Експрес Страхування» — ріст премій, ріст виплат, питання до ОСЦПВКиївська компанія «Експрес Страхування» (група «Укравто») опублікувала результати за січень-лютий 2026 року.Страхові премії — 197,3 млн грн (+8,6% р/р).Страхові виплати — 91,7 млн грн (+36,5% р/р).Виплати ростуть майже вчетверо швидше за премії. Це нормальна динаміка для ринку, що дорослішає — але тільки якщо збитковість тримається в межах норми.Що показують цифриКАСКО: премії 121,2 млн грн, виплати 65,1 млн грн. Збитковість — 53,7%. Нижня межа норми (60–75%), але прийнятно.ОСЦПВ: премії 71,0 млн грн, виплати 25,5 млн грн. Збитковість — 35,9%. Суттєво нижче норми навіть для перехідного 2026 року (орієнтир 55–75%). При динаміці виплат +96,4% р/р збитковість буде зростати — питання в тому, наскільки тарифи до цього готові.Загальна збитковість — 46,5%. Формально на межі «сухих» виплат для ризикових видів.І що з цього читачу?«Експрес Страхування» — живий, зростаючий гравець у автосегменті. Але різке зростання виплат за ОСЦПВ при низькій збитковості — це або ефект низької бази 2025 року, або сигнал, що тарифна модель потребує перегляду. Спостерігаємо далі.Посереднику на заміткуКомпанія платить — виплати реальні, динаміка позитивна. Для автоклієнта це робочий варіант.→ КАСКО — пропонуйте сміливо. Збитковість у нормі, виплати стабільні.→ ОСЦПВ — продавайте, але моніторте тарифи. Різке зростання виплат може потягнути корекцію цін у другій половині року.→ Якщо клієнт питає про надійність — апелюйте до власника: група «Укравто» як стратегічний акціонер є додатковим фактором стабільності.ТК «Українське страхування. ПРАВДА»

Санація чи зачистка?За п'ять років кількість ризикових страховиків в Україні впала з 196 до 47. Лайф — з 19 до 10. НБУ називає це очищенням ринку. Але є питання, які регулятор не ставить вголос.Куди пішли люди. Тисячі андеррайтерів, актуаріїв, фахівців з врегулювання — не зникли разом із ліцензіями. Частина емігрувала. Частина пішла в суміжні сфери. Частина осіла в тих самих 47 компаніях — але вже без кар'єрних перспектив малого ринку.Хто залишився на ринку. Коли дрібних гравців прибирають адміністративним тиском, великі не стають кращими — вони стають неминучими. Страхові премії концентруються у 5–7 груп. Для клієнта це означає менше вибору й менше конкуренції за його лояльність.Що втратили регіони. Невеликий місцевий страховик — це не завжди схема. Іноді це компанія, яка знала своїх клієнтів в обличчя, платила швидше й дешевше обслуговувала нішеві ризики. Таких більше немає.Можливо, 150 із 149 закритих компаній справді були порожніми оболонками. Але ніхто публічно не показав методологію відбору. НБУ звітує про кількість — не про якість рішень.Ринок став меншим. Чи став він кращим для тих, хто купує поліс?ТК «Українське страхування. ПРАВДА»

Allianz і Marsh в НБУ — переговори чи фотосесія?НБУ зустрівся з Allianz і Marsh. Офіційний реліз — оптимістичний. Подивимось на факти.Що відбулосьПерший заступник голови НБУ Ніколайчук та три директори департаментів прийняли делегацію: топменеджмент Allianz Україна, старших партнерів Marsh і консультантів Oliver Wyman. Тема — перспективи ринку, воєнні ризики, інвестиції.Що в цифрахЄдина конкретна цифра у релізі — приріст премій у non-life на 41,1% за 2025 рік. Без збитковості, без динаміки виплат, без бази порівняння. Гарне число у вакуумі.Що насправді обговорювалосьЦентральна тема — страхування воєнних ризиків. Це не абстракція: без покриття war risk великі іноземні інвестори в Україну не заходять. Allianz і Marsh — саме ті гравці, які можуть конструювати такі продукти.Що означає «активізація присутності» AllianzAllianz Україна вже існує. «Розширення присутності» — це або нові продукти, або збільшення капіталу, або вихід у нові сегменти. Жодної конкретики у релізі немає.Що робити з клієнтомПоки що — нічого. Продуктів war risk для фізосіб чи МСБ на ринку немає. Якщо клієнт питає про страхування майна в зоні ризику — чесно пояснюй: ринковий інструмент лише формується.ВисновокЗустріч корисна. Але між «обговорили» і «запустили продукт» — дистанція в роки і сотні мільйонів капіталу. Слідкуємо за конкретикою.ТК «Українське страхування. ПРАВДА»

Програма страхування воєнних ризиків для бізнесу: уряд потроїв ліміти18 березня Кабінет Міністрів суттєво оновив умови програми страхування воєнних ризиків для бізнесу. Головне — вищі ліміти і спрощений доступ.Компенсація за пошкоджене або знищене майно:— граничну суму збільшено з 10 до 30 млн грн— скасовано норму про зменшення компенсації на суму раніше отриманих грантів або держдопомоги— підприємства, які вже подали заяви, до 1 травня 2026 можуть їх уточнити та додати інше майноКомпенсація страхової премії:— граничну суму збільшено з 1 до 3 млн грн— подати заяву можна вже на 31-й день після укладення договору (раніше — після завершення)— компанії, що уклали договір після 1 січня 2026, але не подали заяву, можуть приєднатися до 1 травня 2026— якщо премія сплачується частинами — компенсація також частинамиВажливо: компенсація діє лише за договорами страхування майна від воєнних ризиків і лише за майном, включеним до програми до дати пошкодження.«Ми потроїли граничні суми компенсації», — прокоментував міністр економіки Олексій Соболев.ТК «Українське страхування. ПРАВДА»

Страхування майна в Україні 2026: ринок змінивсяСтрахування майна в Україні вже не зводиться до одного стандартного поліса на квартиру. Сьогодні ARX, СГ ТАС, ІНГО, Оранта, Експрес Страхування, UNIQA та VUSO пропонують окремі продукти для житла, ремонту, меблів, техніки, інженерних комунікацій, відповідальності перед сусідами — і окремо для воєнних ризиків.Кілька трендів, які видно вже зараз:Без огляду — новий стандарт. ARX, VUSO, Експрес Страхування, ІНГО, Оранта — всі перейшли на оформлення онлайн без виїзду агента.Воєнні ризики — окремий продукт. ARX пропонує «Залізний купол» для приватних будинків, ІНГО включає покриття від ракет, дронів та вибухової хвилі у стандартний поліс на будинок. Поки точково — але тренд є.Діапазони страхових сум — від мінімальних до мільярдних. СГ ТАС «Класичне майно» — від символічних сум до 100 млрд грн. Експрес Страхування — до 10 млрд грн. Ринок обслуговує і фізосіб, і великий бізнес.Нішеві продукти ростуть. ІНГО страхує котів і псів, Оранта — зброю, ТАС — худобу разом із будинком і господарськими спорудами. Страховики активно шукають нові сегменти.Конкуренція в сегменті майна посилюється. Для клієнта — більше вибору. Для ринку — тест на якість урегулювання збитків.ТК «Українське страхування. ПРАВДА»

Надійність страховика — що це означає у 2026 роціНаприкінці 2025 року всі страховики формально виконали вимоги регулятора. Медіанне співвідношення капіталу до нормативу платоспроможності (SCR) досягло 151%. На ринку залишилося 60 компаній, покриття технічних резервів — 89%.Але формальна відповідність — це лише вхідний квиток, а не гарантія якості.Що говорять цифриУ III кварталі 2025 року страхові премії зросли на 9%, страхові виплати — лише на 3%. Ануалізований рівень виплат впав до 37%. Для ризикового страхування норма — 55–70%. Тобто ринок у середньому платить менше, ніж мав би.Комбінований коефіцієнт (витрати + виплати до премій) — 98%. Це межа прибутковості. Запасу немає.Де тримається слабкістьРезерви збитків зростають — особливо в майновому страхуванні та ОСЦПВ. Адміністративні й аквізиційні витрати українських компаній вищі за європейські аналоги. Частка страхових премій, переданих у перестрахування, — близько 10%: небагато для ринку з воєнними ризиками.Наша позиціяЛіцензія — це базовий фільтр, не більше. Але є нюанс, який часто залишається за кадром.Рівень виплат 37% — це не «операційна ефективність». Це сигнал, що частина ринку або недоплачує клієнтам, або уникає збиткових сегментів. Обидва варіанти — проблема, а не досягнення.З 1 січня 2026 року технічні резерви формуються за новою методологією. Ринок більше не «в перехідному режимі». Тепер видно, хто реально готовий платити.Що це означає для читачаДля клієнта: перевіряй не лише наявність ліцензії, а й рівень виплат конкретної компанії за відкритими даними НБУ.Для посередника: компанія з гарним капіталом і низькою збитковістю — не обов'язково надійна. Можливо, вона просто не платить.Для ринку: 2026-й покаже, хто тримав резерви чесно, а хто — оптимістично.ТК «Українське страхування. ПРАВДА»